交易思想和投机心理的演变过程

 　　一共分为三大部分。

　　1、我的交易经历和三次思想、心理上的突破。

　　2、我的市场认识和交易哲学——投机理论、模型、假设先于市场观察和操作。

　　3、我在实战中运用的一些交易模型。

　　4、我的具体交易决策过程和思路。

　　第一部分：我的10年投机感悟

　　1、 初级阶段：

　　1)凭感觉、本能交易的阶段。

　　2)痛苦的思考、摸索、尝试的过程——希望找到一种科学的预测理论，追求交易的确定性。把交易结束于预测制胜的思维阶段。

　　3)简单之美——1995年6-8月自己的交易

　　2、 转折点——苏州红小豆事件

　　失败交易使我的心理成为交易的负担、障碍，思维扭曲。误入歧途的绝望、徘徊阶段。

　　3、投机思路、框架的基本确立

　　从外在的战胜市场的预测制胜转向内在的主体操作过程，寻找自己有优势、有胜算、有把握的交易机会。

　　1)开发定量的短期移动平均线交易系统的初级阶段

　　2)建立在模型、理论、假设基础上的交易阶段。

　　二、我的三次思想、心理的突破和超越

　　第一次：明白了怎样从期货交易中赚到钱

　　只做自己有把握的交易;

　　第二次：领悟到了市场交易的根本原则

　　严格的风险控制(即止损);让利润奔跑。也就是把亏损限制在小额(即赚大钱，亏小钱)。

　　第三次：是非成败转头空——心理和人生态度的转变

　　第三次感悟主要是人生态度的改变和心境上的超越，这种超越的结果就是使我具有了一个平常心。这样，作起交易来，就理性多了。

　　综合说：前两次我领悟到的是怎样从期货交易中赚到钱。即只做自己有把握的交易;严格控制风险、让利润自己奔跑。第三次感悟主要是人生态度的改变和心境上的超越，-这种超越的结果就是使我具有了一个平常心。作起交易来，就理性多了。

　　第二部分：投机的理论、模型、假设决定市场观察和交易

　　一、 康德哲学和爱因斯坦的思想给我的巨大启迪。

　　二、投机大师的思考、决策模式

　　凯恩斯

　　反对以事件为基础进行分析，主张以自己的见解为基础进行预测和投资。

　　索罗斯

　　在解释他的投资方法时说，在投资决策以前，他总是先拟定一个市场假设，作为理解市场运动的一个框架。他在《金融炼金术》中说：“请尝试给出一个未经精心构造的假-设，它只会引导漫无目的的投资，相反，如果你精心地构造自己的假设，你将能始终不断地取得超出市场平均水平的成就——假使你的独到见地并非过分的偏离市场。”

　　巴非特

　　关于投资标准的观点和“合格的圈子”的精彩比喻

　　第三部分：我在实战中运用的一些交易模型

　　一、交易模型介绍

　　(一)、我在《独自徘徊》中曾经提出两个短线交易经验，其中一个是这样说的：

　　(二)、我有一个朋友专门做狭窄盘整行情的突破交易。

　　(三)、按照系统的模型，机械操作能够赚到钱。

　　(四)市场重要点位突破追市的趋势交易理论。(前面内容)(五)《专业投机原理》提出的2B交易模型。

　　根据我的模型、假设进行交易的投机方法和技术分析之间的差别：

　　用一个形象的比喻，以打猎为例。一个技术分析者获取猎物的方式是提着枪，漫山遍野的跑，逮着山鸡就是山鸡，打到野猪就是野猪。我的交易模式是挖陷阱，等到猎物自-己进我的口袋。而且我对野鸡、山兔不感兴趣，只捕捉庞然大物。我不主动出击，只照看好我的陷阱，以等为主。等猎物找我，而不是我找猎物

　　从理论上讲，差别大约有以下几点：

　　1、从哲学上讲，技术分析是一种经验主义，我的理论有先验哲学的痕迹。

　　2、传统的技术分析以一种科学的精神、态度、方法试图理解、预测市场，确定未来的市场运动方向，目的是寻找市场价格波动的规律。本质是把交易活动结束于市场预测。我-放弃频繁的市场预测，依靠某种模型、假设，参与我所了解，能够把握的市场运动。我的观点是：预测只是市场交易这个万里长征的第一步。

　　3、技术分析能够解释所有的市场运动，每天都能预测市场下一步的动向。我的理论只能对市场局部的关键点运动作出概率判断。

　　4、技术分析关注市场价格变化本身，而我的模型理论关注的是市场价格和我的模型之间的关系。

　　第四部分：我的具体交易决策过程和思路

　　按照模型信号，试探交易开仓，加码，交易原则，

　　平仓规则：

　　1出师不利的问题交易：被动性保护(价格止损)和主动性止损(时间止损和直觉、逻辑止损)

　　2、有暴利立刻平仓;或者，有大利润的交易，短期反向开仓保护部位的长期性。

　　3、一方面，在市场趋势没有明确反转以前，坚持自己手中的头寸。另一方面，随着市场趋势的延续，逐渐减少手中的赢利头寸。

　　二、目前自己的状态：

　　每个投机者都应该养成一套建立在交易原则基础之上的，适合自己个性的交易、投资风格，

　　融会了各种交易方式的阶段。主要是解决了直觉交易和逻辑交易之间的冲突问题。左右脑并用的综合性交易模式。按照模型、理论、假设所做的交易，应该叫做逻辑的思考-方式、操作方式，是机械的，主要由人的左脑控制;根据市场盘面变化的经验和由此引起的内心直觉交易、是富有创造性的，主要取决于人的右脑。

　　曾经有一段时间，我的思维和交易行为一直陷于左右脑之间的冲突而无法自拔。完全按照逻辑、系统方法交易吧，眼睁睁看着盘中明显有利可图的机会无法出击。因为这样-做违背我原来认为的成功的交易模式。不按照逻辑、系统方法交易吧，我生怕自己又进入了冲动性交易、频繁交易的陷阱。

　　其实，前一种交易模式和后一种应该结合起来，一个人应该同时让左右脑发挥作用，不能用人的大脑的一半来做交易。

　　那么，怎么解决这种自相矛盾的思维、行为呢?

　　以原则为基础统一二者。不管什么样的交易方式，一切围绕亏小赚大的交易原理。什么样的交易都可以做。